El pinchazo de la actual burbuja inmobiliaria, junto a la agudización de la crisis económica, está dejando un importante agujero en las cuentas de las entidades financieras. Según los últimos datos del Banco de España, la tasa de morosidad se elevó el pasado mes de enero al 7,91%, la cota más alta desde noviembre de 1994. Se trata de la décima subida consecutiva de este indicador, que se aproxima a los máximos alcanzados durante la anterior crisis inmobiliaria. Entonces el porcentaje de impagados tocó récord en febrero de 1994 al dispararse hasta el 9,15%.
Un nivel que los expertos no descartan que pueda volver a rozarse en los próximos meses, aunque matizan que todo dependerá de si la economía da alguna señal de recuperación. De momento, las previsiones no son muy halagüeñas y van desde una caída del PIB del 1% que augura la Comisión Europea hasta un descenso del 1,7% que vaticina el Fondo Monetario Internacional para este año. A ello se suma una tasa de desempleo del 22,85% y expectativas de que esta pueda llegar hasta el 24%.
El principal lastre son los préstamos concedidos a promotores y empresas constructoras, cuyo volumen ascendía a finales del año pasado a 396.772 millones de euros. Y de esta cifra el 20,1% ya ha entrado en mora: 79.759 millones de euros. Esto supone cerca del 57% del total de préstamos impagados, cuyo valor se situaba en enero en 140.027 millones.
La morosidad en particulares, sin embargo, está más contenida. Solo el 2,78% del volumen de créditos a hogares para la adquisición y rehabilitación de viviendas (18.286 millones de euros) no se encuentra al corriente de pago. Algo más elevada es la morosidad en los préstamos concedidos para la compra de bienes de consumo duradero, que cerró el ejercicio en el 5,79%.
Menos crédito
Los últimos datos, además, reflejan que el grifo del crédito sigue cerrado, con una caída del 0,72% en el último mes. Entre diciembre de 2010 y el pasado enero el descenso en el saldo vivo se eleva ya al 4,03%, hasta los 1,769 billones de euros.
El frenazo ha afectado sobre todo a la financiación a las empresas relacionadas con la construcción, cuyo volumen se sitúa en mínimos de los últimos años. De hecho, el crédito a promotores inmobiliarios se cifraba a finales de diciembre en 298.267 millones de euros, la cantidad más baja desde 2006, mientras que los préstamos a constructoras se elevaban a 98.505 millones de euros, mínimo desde 2004. Otro de los segmentos más afectados son los préstamos al consumo, cuyo volumen ha bajado a niveles de 2003 con 37.686 millones.
Los depósitos caen un 1,2% en enero
El volumen de depósitos también se resintió en enero con una caída del 1,22%, hasta 1,156 billones de euros, el nivel más bajo desde 2008. Descendieron las cuentas a la vista (261.965 millones), los depósitos de ahorro (197.452 millones) y a plazo (696.688 millones). Las entidades subieron ligeramente el tipo medio al que remuneran el pasivo, que pasó del 2,79% en diciembre al 2,88% en enero en nuevas operaciones. El tipo a un año repuntó del 2,73% al 2,86%, mientras a dos años bajó del 2,64% al 2,4%.
